Devizový trh je obrovský. K dispozici je sedm hlavních měnových párů a více než 70 křížů! Jak může jeden člověk sledovat vše a určit nejlepší páry k obchodování v daném okamžiku? Zde se může hodit korelační matice.
Většina obchodníků si při slově “korelace” automaticky vybaví analýzu mezi trhy.
Například:
- Gold is directly correlated to silver and inversely correlated to the USD.
- AUD and NZD are directly correlated.
- EURUSD and USDCHF are inversely correlated.
- Stocks and bonds are inversely correlated, etc…
Nastavení korelační matice FX
V MT4 a MT5 je velmi snadné ručně určit korelační matici.
- Select your currency pairs to compare.
- Select the time frame based on your trading style:
- Medium to long-term traders might want to use the daily time frame with a 25-bar lookback period.
- Swing traders might want to use the 4H time frame with a 100-bar lookback period.
- Day traders might want to use the 10-minute time frame with a 100-bar lookback period.
Samozřejmě se jedná pouze o návrhy. Klíčem je vybrat si časový rámec a období zpětného pohledu, které vyhovují vašemu stylu obchodování, a věnovat se mu.
- Highlight the strong correlations that are visible. Identify which pairs are either moving strongly in lockstep or strongly opposite one another.
- Determine what market event is enacting a similar influence over the different currency pairs.
Případně lze do účtu přidat vlastní indikátory, které za vás udělají část těžké práce.
Sledování společných témat FX
Když se všechny kříže měnového páru pohybují stejným směrem, obvykle to má nějaký zásadní důvod. I když neznáte fundamentální příčinu, můžete identifikovat ohromující dynamiku a ponechat si tento měnový pár na seznamu sledovaných měn.
Použití korelací k alokaci rizika
Při vysoké korelaci můžete svůj rizikový kapitál rozložit mezi dva nebo tři různé měnové páry. Tímto způsobem snížíte riziko, že správně identifikujete tržní faktory, ale na špatném nástroji. Nikdy dopředu nevíme, která dvojice bude “vítězným koněm”. Pokud tedy existuje silná korelace mezi kříži, dává větší smysl rozdělit alokaci rizika mezi dva nebo tři kandidáty. Pak můžeme jezdit na vítězném koni a snížit riziko u pomalejších koní.
Už tak je dost obtížné identifikovat jasné hybné síly a silná témata na měnových trzích. Pokud si myslíme, že jsme dost dobří na to, abychom pokaždé vybrali tu nejlepší měnu, upadáme do dalšího mentálního předsudku, který nám spíše uškodí, než pomůže. Takže místo toho, abyste riskovali například 2 % na jednom měnovém páru, zkuste riskovat 0,5 % na třech párech. V důsledku toho by se jeden z nich mohl vyvinout ve vícedenní trendový obchod, o jehož zachycení všichni usilujeme.
Co bude dál?
Korelační matice je velmi elegantní nástroj, který nám umožňuje rychle odhalit silné FX korelace mezi hlavními páry a mezi kříži dané regionální měny.
Měli byste se pokusit:
- Identify the situations that show high correlation amongst pairs.
- Track them back to the fundamental influences that are driving the correlation.
Pokud provedete tyto jednoduché kroky, budete v ideální situaci. Pochopíte, proč se měny chovají tak, jak se chovají, a budete schopni porozumět technickému chování na grafech.
Je to jako boxovat oběma rukama (technickou i základní) místo jedné (technické).
